Бухгалтерский учет дисконтированных денежных потоков

Theodor Kittelsen (1857-1914). Far, far away Soria Moria Palace shimmered like Gold. 1900. Nasjonalmuseet for kunst.

Применительно к дебиторской задолженности уже сложившейся, метод дисконтирования необходим в тех случаях, когда дебитор возвращает долг раньше срока притом, что начисленные ранее проценты за кредит (отсрочку платежа) были заложены в цену товара в расчете на весь период кредитования (отсрочки). Или когда этот покупатель, в отличие от других, рассчитывается за товар немедленно.

Выручка, – и в этой части требования РСБУ1 и рекомендации МСФО2 полностью совпадают, – должна оцениваться по справедливой стоимости возмещения, полученного или подлежащего получению, с учетом всех, предоставленных покупателям скидок. И хотя РСБУ не указывает прямо на стоимость возмещения (т.е. денег, если возмещение ожидается в денежной форме), но все же стоимость товара с дебиторской задолженностью не уравнивает; а указывает, что её величину надо определять исходя из стоимости товара. «Исходя из» – ключевое для нашего случая слово, означающее соответствие, но далеко не обязательно равенство. В целом же сказанное означает, что, как для МСФО, так и для РСБУ, оценка дебиторской задолженности на балансе продавца и оценка соответствующего приобретения на балансе покупателя – не только суть разные понятия, но и разные величины.3 Что логично. Поэтому продолжаем сугубо о дебиторской задолженности и её отражении с учетом скидок, предоставленных после даты реализации.4Традиционно эти операции отражаются путем сторнирования счета 90.1 и соответствующей суммы НДС:

  1. Дт 62 Кт 90.1 – выручка на дату передачи товара покупателю;
  2. Дт 90.3 Кт 68.2 – НДС;

На дату предоставления скидки:

  1. Дт 62 Кт 90.1 – выручка сторнируется на величину предоставленной скидки;
  2. Дт 90.3 Кт 68.2 – сторнируется НДС на сумму, соответствующую объему предоставленной скидки.

Не возражая принципиально против продолжения практики применения такой схемы, автор все же находит её несколько архаичной, не отвечающей тем процессам, которые на современном этапе происходят в бизнесе. Бизнес динамичен: он ищет, находит и осваивает новые маркетинговые ходы, успешно их внедряет и т.о. развивает свою деятельность. Бухгалтерскому же учету свойственно «догонять», и это естественно. Представленный ниже пример – как раз тот случай, когда есть смысл разработать нечто методологически новое и предложить. Но не к применению, а к рассмотрению (и даже с намерением вызвать среди коллег дискуссию, что было бы замечательно).

Предлагаемая ниже схема проводок, хотя и не противоречит ни РСБУ, ни Инструкции по применению Плана счетов5 и, что немаловажно – целиком и полностью отвечает международным стандартам, но её применению в бухгалтерском учете по РСБУ препятствует одно формальное обстоятельство, о наличии которого приходится сожалеть: форма Отчета о прибыли и убытках (даже новая, утвержденная к применению по итогам 2011г.) не предусматривает строку вычета из доходов, которая показывала бы объем скидок. Однако ничто не мешает применять предложенную ниже схему в управленческом учете. Разумеется, при условии, когда управленческий учет, так же как и бухгалтерский, ведется методом двойной записи (что в учетной практике некоторых компаний не редкость).

Руководствуясь изложенными соображениями, автор рекомендует принять во внимание представленную ниже схему проводок, даже если она будет отвергнута по причине отсутствия в форме Отчета соответствующей строки. Как показывает бизнес-практика, жизнь всегда опережает нормы бухучета. И это, – как уже отмечалось, – нормально. Бухучет не может (и не должен) придумать то, чего еще не придумал бизнес. Главное, чтобы разрыв между этими фактами оказался не слишком большим. Что автор, в меру сил, и пытается предупредить. Итак, пример.

Пример 1.
Компании-продавцу предстоит реализовать двум разным покупателям две одинаковые партии товара, стоимостью 100,0 тыс. руб. каждая. По условиям заключенных сделок один из покупателей оплачивает счет немедленно (или в ближайшее время), другой – через год. Таким образом, для первого из них компания-продавец должна определить размер скидки исходя из приемлемой в данном случае ставки процента. За эффективную ставку процента решено было принять действующую ставку по банковским кредитам в сравнимых условиях – 10%. А, значит, продисконтировав сумму 100,0 тыс. руб. по ставке 10%, получим: 100/1,1 = 90,91 тыс. руб.6

Для отражения предоставляемых покупателям скидок возьмем из Плана счетов один из свободных субсчетов счёта 90 «Продажи».7 Например, счет 90.5, и назовем его «Скидки, предоставляемые покупателям». А, поскольку эта величина должна объем продаж уменьшать, то выбранный для отражения скидок счет следует признать активным (стоящим в ряду с такими счетами как 90.2, 90.3, 90.4).

Операция Дебет Кредит Сумма
Расчеты с Покупателем 1:
1. Начислены доходы к получению от Покупателя 1 62 90.1 100000
2. Оплата выполнена досрочно и зачислена на счет 51 62 90910
3. Скидка за срочность оплаты 90.5 62 9090
4. Скидка зачисляется в уменьшение начисленной выручки 90.1 90.5 9090
Расчеты с Покупателем 2:
5. Начислены доходы к получению от Покупателя 2 62 90.1 100000
6. Оплата зачислена на счет (по факту исполнения договора отсрочки) 51 62 100000

Пример показывает, что покупателю, заплатившему за товар немедленно, покупка обошлась в сумму 90910 руб., а покупателю, оформившему отсрочку, она обойдется в сумму 100000 руб. И та, и другая сумма отражают текущую стоимость денег на момент оплаты товара.

Для полноты представления схемы введем в пример НДС. Принимая во внимание условие п.1 ст.154 НК РФ (определение налоговой базы), увеличиваем стоимость указанных в примере партий товара на сумму НДС: 100,0 х 1,18 = 118,0 тыс. руб. Это значит, что продавец выдает покупателю накладную, выставляет счет-фактуру на сумму 118,0 тыс. руб., которую и регистрирует в книге продаж.

Операция Дебет Кредит Сумма
Расчеты с Покупателем 1:
1. Начислены доходы к получению от Покупателя 1 62 90.1 118000
2. Начислены обязательства по НДС 90.3 68 18000
3. Сумма НДС зачисляется в уменьшение начисленной выручки 90.1 90.3 18000
4. Оплата выполнена досрочно и зачислена на счет 51 62 107274
5. Скидка за срочность оплаты 90.5 62 9090
6. Скидка зачисляется в уменьшение начисленной выручки 90.1 90.5 9090
7. Скорректированы обязательства по НДС в части, которая приходится на скидку (сторно)8 90.3 68 1636
8. Расчеты закрываются корректировкой суммы выручки на величину суммы скорректированного НДС (сторно) 62 90.1 1636
Расчеты с Покупателем 2:
9. Начислены доходы к получению от Покупателя 2 62 90.1 118000
10. Начислены обязательства по НДС 90.3 68 18000
11. Сумма НДС зачисляется в уменьшение начисленной выручки 90.1 90.3 18000
12. Оплата зачислена на счет (по факту исполнения договора отсрочки) 51 62 118000

Казалось бы, куда проще было отразить выручку с учетом скидки сразу, при передаче товара покупателю, и тогда не потребовалось бы никаких корректировок. Но в рассматриваемой практике это невозможно по многим причинам.

Речь идет не о скидках, предоставляемых отдельным покупателям «по соглашению сторон», а о продуманной маркетинговой политике организации, в основу которой положено единство цены на одни и те же товары. К примеру, если организация – дилер на автомобильном рынке решает продавать свой товар в кредит сроком на три года и объявляет, что кредит беспроцентный, то это, как мы уже понимаем, означает: цена, указанная в прайс-листе, несет в себе всю процентную нагрузку. Но, с другой стороны, покупатель вправе кредитом не воспользоваться. Таким покупателям предоставляется скидка. Скидки и условия их предоставления предусмотрены в том же прайс-листе. Что означает: все сделки купли-продажи оформляются одинаково, а универсальные договора снабжены условиями, при соблюдении которых покупатель получает право на тот или иной размер скидки, в зависимости от периода, в котором будет фактически осуществлена оплата. Таким образом, все покупатели получают договор, который содержит условия предоставления скидки с разбивкой по периодам (годам, кварталам или даже месяцам), но каждый в отдельности для себя решает сам, когда ему платить. В примере были показаны два случая: когда покупатель воспользовался отсрочкой и заплатил за товар полную цену, и когда предпочел заплатить досрочно. В любом случае продавец не знает и не может знать точно, когда поступит оплата, и, соответственно, не знает, какого размера будет скидка и будет ли она вообще предоставлена. Это станет известно только по факту оплаты. Так или иначе, но именно такой универсальный договор как следствие ценовой (а, значит, и учетной) политики компании и будет тем документальным доказательством, подтверждающим как сам факт предоставления покупателям скидок, так и её (скидки) обоснованности.9 Это очень важно понимать, если компания желает платить налоги с учетом скидок, а не исходя из первоначально начисленной дебиторской задолженности (она же – объем реализации).

Только что рассмотренный случай предполагает переход права собственности на товар в момент его передачи покупателю (п.1 ст.223 ГК РФ). Если договором или законом предусмотрено иное – выручка в учете продавца не может быть признана до даты исполнения покупателем условий договора (например, при условии полной оплаты товара). Этот особый порядок перехода прав собственности мы в данном случае не рассматриваем. Потому что если он не предполагает признания выручки до момента оплаты, то и об отражении скидок речь не идет.

Это был пример «беспроцентного» кредитования покупателей. В качестве примера можно взять и обратную ситуацию: когда ценовая политика компании строится на основе текущей стоимости денежных потоков, т. е. процент за отсрочку предварительно в цену товара не закладывается. В таком случае выручка отражается в текущих ценах, а далее, на протяжении всего периода кредитования покупателя, начисляются проценты и отражаются, увеличивая ту же выручку по мере наступления очередного срока их уплаты (например, по истечении каждого месяца).

Пример 2.
Компании-продавцу предстоит реализовать двум разным покупателям две одинаковые партии товара, стоимостью 90910 руб. каждая (в текущих ценах), что с учетом НДС составляет сумму 107274 руб. По условиям заключенных сделок один из покупателей оплачивает счет немедленно (или в ближайшее время), другому же предоставлена отсрочка, но с процентами из расчета 10% годовых, т. е. через год этот покупатель должен будет заплатить 100,0 тыс. руб. (с учетом НДС – 118,0).
Операция Дебет Кредит Сумма
Расчеты с Покупателем 1:
1. Начислены доходы к получению от Покупателя 1 62 90.1 107274
2. Начислены обязательства по НДС 90.3 68 16364
3. Оплата выполнена досрочно и зачислена на счет 51 62 107274
Расчеты с Покупателем 2:
4. Начислены доходы к получению от Покупателя 2 62 90.1 107274
5. Начислены обязательства по НДС 90.3 68 16364
6. Начислены проценты за отсрочку (периодически, в течение срока действия договора) 62 90.1 10726
7. Начислены обязательства по НДС 90.3 68 1636
8. Оплата зачислена на счет (по факту исполнения договора) 51 62 118000

Не следует считать, что показанная схема проводок (пример 2) противоречит ПБУ 9/99 в части требования к отражению дебиторской задолженности и выручки. Пример 2, как и пример 1, вполне отвечает пунктам 6.1, 6.2 и 6.5 ПБУ 9, потому что в обоих случаях: а) величина дебиторской задолженности определена исходя из цены, установленной договором, б) выручка принята к бухгалтерскому учету в полной сумме дебиторской задолженности, в) величина дебиторской задолженности определена с учетом предоставленных скидок (пример 1) и/или накидок (пример 2). Другой вопрос, что скидки (накидки) отражаются тогда и только тогда, когда согласно условиям договора они образуются. В нашем случае «накидка» образовывалась по мере наступления очередного срока начисления процентов.

Не следует также считать, что и при определении будущей стоимости инвестиции (метод сложного процента), и при определении её текущей стоимости (метод дисконтирования) в расчет берется одна и та же процентная ставка.10 Рыночные ставки колеблются, а значит, при дисконтировании будущего денежного потока, ранее рассчитанного методом сложного процента, к расчету принимается уже другая, эффективная на момент дисконтирования, процентная ставка. Это особенно касается инструментов, к которым применяется т. н. плавающая ставка.11 Расчеты будущих и текущих денежных потоков симметричны лишь в плане метода, но собственно величины симметричными могут быть не всегда, а только при неизменной в течение периода кредитования ставке, или когда расчетная оценка пересматривается. В том и заключается сложность дисконтирования денежных потоков от отчета к отчету. А, значит, к делу надо подходить серьезно и со всей ответственностью.

Важное примечание. Дисконтированию подлежит только долгосрочная дебиторская задолженность, т. е. та, погашение которой ожидается не ранее, чем по истечении двенадцати календарных месяцев. Краткосрочную (текущую) задолженность, при отсутствии объявленной процентной ставки, дисконтировать положено лишь в случаях, когда разница между будущими и настоящими денежными потоками признается достаточно существенной.12

В целом же следует знать, что даже обычная дебиторская задолженность, которая возникает одновременно с начислением дохода от реализации товаров, выполненных работ, оказанных услуг, возмещение по которой ожидается в денежной форме – это финансовый инструмент. Потому оценивать её полагается как соответствующую категорию финансовых инструментов13 – по справедливой стоимости первоначально, и далее в течение периода до полного списания – по амортизированной стоимости, т. е. в её текущей оценке на дату окончания каждого отчетного периода. Таковы правила современного бухучета.

1 См. п.6 ПБУ 9/99.

2 См. п.10 IAS 18.

3 На этот счет в п.73 ПБУ 1 сказано: «Расчеты с дебиторами и кредиторами отражаются каждой стороной в своей бухгалтерской отчетности в суммах, вытекающих из бухгалтерских записей и признаваемых ею правильными».

4 Именно о скидках, предоставляемых после даты реализации, мы сейчас ведем речь. С отражением скидок, предоставленных в момент реализации, подобных проблем нет.

5 Следует отметить: План счетов не зарегистрирован в Минюсте, а, значит, предполагает гибкость в его применении.

6 Если бы условиями данного примера была предусмотрена отсрочка не на один год, а на два, то расчет выглядел бы так: 100/1,1² = 82,64.

7 Свободными в этом разделе являются субсчета 90.5 – 90.8.

8 Обязательства по НДС корректируются пропорционально величине предоставленной скидки: 9090 х 0,18 = 1636.

9 См. постановление Федерального арбитражного суда Московского округа от 19.01.09 № КА-А40/12888-08.

10 Хотя показанный пример – как раз тот случай, где применима именно изначальная ставка, поскольку в нем речь идет о пересмотре ранее назначенной цены – см. п.AG8 Приложения A к IAS 39.

11 См. п.AG6 – п.AG6 Приложения A к IAS 39.

12 См. п.AG79 Приложения А к IAS 39.

13 Согласно п.45 IAS 39 кредиты/займы выданные и иная дебиторская задолженность, не предназначенная для продажи (loans and receivables) относится к финансовым активам категории С.

методология бухгалтерского учета